يشتري UBS بنك Credit Suisse مقابل 3.2 مليار دولار حيث يتطلع المنظمون إلى دعم النظام المصرفي العالمي
رئيس UBS كولم كيليهر (يمين) يصافح رئيس بنك كريدي سويس أكسل ليمان (يسار) بعد مؤتمر صحفي عقب محادثات حول Credit Suisse في برن في 19 مارس 2023.
فابريس كوفريني | Afp | صور جيتي
يو بي إس وافقت على شراء منافستها المحاصرة الائتمان السويسري مقابل 3 مليارات فرنك سويسري (3.2 مليار دولار) يوم الأحد ، مع قيام المنظمين السويسريين بدور رئيسي في الصفقة حيث سعت الحكومات إلى القضاء على عدوى تهدد النظام المصرفي العالمي.
وجاء في بيان صادر عن البنك الوطني السويسري أنه “مع استحواذ UBS على Credit Suisse ، تم العثور على حل لتأمين الاستقرار المالي وحماية الاقتصاد السويسري في هذا الوضع الاستثنائي” ، مشيرًا إلى أن البنك المركزي يعمل مع الحكومة السويسرية و هيئة الإشراف على السوق المالية السويسرية لتحقيق دمج أكبر بنكين في البلاد.
ستشهد شروط الصفقة حصول مساهمي Credit Suisse على سهم واحد من UBS مقابل كل 22.48 سهم في Credit Suisse لديهم.
“هذا الاستحواذ جذاب لمساهمي UBS ، ولكن ، لنكن واضحين ، فيما يتعلق ببرنامج Credit Suisse ، هذا إنقاذ طارئ. لقد قمنا بتنظيم صفقة من شأنها الحفاظ على القيمة المتبقية في العمل مع الحد من تعرضنا السلبي ،” وقال رئيس UBS كولم كيليهر في بيان.
ووفقًا لبنك UBS ، سيكون لدى البنك المشترك أصول مستثمرة بقيمة 5 تريليونات دولار.
وردا على سؤال خلال المؤتمر الصحفي عما إذا كان البنك يمكن أن يتراجع عن الصفقة قال كيليهر “نحن ملتزمون بإنجاح هذه الصفقة بشكل كبير. لا توجد خيارات في هذا”. “هذا ضروري للغاية للهيكل المالي لسويسرا و … للتمويل العالمي.”
تعهد البنك الوطني السويسري بقرض يصل إلى 100 مليار فرنك سويسري (108 مليار دولار) لدعم عملية الاستحواذ. كما منحت الحكومة السويسرية ضمانًا لتحمل خسائر تصل إلى 9 مليارات فرنك سويسري من أصول معينة تتجاوز عتبة محددة مسبقًا “من أجل تقليل أي مخاطر على UBS” ، وفقًا لبيان حكومي منفصل.
أكسل ليمان ، رئيس مجلس إدارة Credit Suisse Group AG ، كولم كيلير ، رئيس UBS Group AG ، كارين كيلر سوتر ، وزير المالية السويسري ، آلان بيرسيت ، رئيس سويسرا ، توماس جوردان ، رئيس البنك الوطني السويسري (SNB) ، مارلين أمستاد ، رئيس هيئة الإشراف على السوق المالية السويسرية (FINMA) ، من اليسار إلى اليمين ، خلال مؤتمر صحفي في برن ، سويسرا ، يوم الأحد 19 مارس 2023.
باسكال مورا | بلومبرج | صور جيتي
وقالت وزيرة المالية السويسرية كارين كيلر سوتر في مؤتمر صحفي الأحد “هذا حل تجاري وليس إنقاذ”.
تم تجميع صفقة UBS معًا قبل إعادة فتح الأسواق للتداول يوم الاثنين بعد أن سجلت أسهم Credit Suisse أسوأ انخفاض أسبوعي لها منذ ظهور جائحة فيروس كورونا. وجاءت الخسائر على الرغم من منح قرض جديد يصل إلى 50 مليار فرنك سويسري (54 مليار دولار) من البنك المركزي السويسري الأسبوع الماضي ، في محاولة لوقف الانزلاق واستعادة الثقة في البنك.
ورحبت وزيرة الخزانة جانيت يلين ورئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول بأخبار الصفقة في بيان. وقالوا “أوضاع رأس المال والسيولة في النظام المصرفي الأمريكي قوية ، والنظام المالي الأمريكي مرن. لقد كنا على اتصال وثيق مع نظرائنا الدوليين لدعم تنفيذها”.
كان Credit Suisse قد عانى بالفعل من سلسلة من الخسائر والفضائح ، وفي الأسبوعين الماضيين ، اهتزت المعنويات مرة أخرى حيث عانت البنوك في الولايات المتحدة من انهيار بنك Silicon Valley و Signature Bank.
فشل دعم المنظمين الأمريكيين للودائع غير المؤمنة في البنوك الفاشلة وإنشاء تسهيلات تمويل جديدة للمؤسسات المالية المتعثرة في وقف الصدمة ويهدد بتطويق المزيد من البنوك في كل من الولايات المتحدة وخارجها.
(من اليسار) رئيس مجلس إدارة Credit Suisse ، أكسل ليمان ، ورئيس مجلس إدارة UBS كولم كيليهر ، ووزيرة المالية السويسرية كارين كيلر سوتر ، يحضرون مؤتمرا صحفيا بعد محادثات حول استحواذ UBS على بنك كريدي سويس السويسري المنافس المضطرب في برن في 19 مارس 2023.
فابريس كوفريني | Afp | صور جيتي
قال رئيس مجلس إدارة بنك كريدي سويس أكسل ليمان في المؤتمر الصحفي إن عدم الاستقرار المالي الذي أحدثته البنوك الإقليمية الأمريكية المنهارة ضرب البنك في الوقت الخطأ.
على الرغم من مشاركة المنظمين في الاقتران ، فإن الصفقة تمنح UBS استقلالية لإدارة الأصول المكتسبة كما تراه مناسبًا ، مما قد يعني تخفيضات كبيرة في الوظائف ، حسبما قالت مصادر لـ David Faber من CNBC.
إن حجم Credit Suisse وتأثيره المحتمل على الاقتصاد العالمي أكبر بكثير من البنوك الإقليمية الأمريكية ، التي ضغطت على المنظمين السويسريين لإيجاد طريقة للجمع بين أكبر مؤسستين ماليتين في البلاد. تبلغ الميزانية العمومية لبنك كريدي سويس حوالي ضعف حجم بنك ليمان براذرز عندما انهار ، عند حوالي 530 مليار فرنك سويسري حتى نهاية عام 2022. كما أنها مترابطة بشكل أكبر على الصعيد العالمي ، مع العديد من الشركات التابعة الدولية – مما يجعل الإدارة المنظمة لبنك كريدي سويس الوضع أكثر أهمية.
لم يكن الجمع بين الخصمين معًا خاليًا من الصعوبات ، لكن الضغط لتفادي أزمة نظامية انتصر في النهاية. عرض UBS في البداية شراء Credit Suisse مقابل حوالي مليار دولار يوم الأحد ، وفقًا لتقارير إعلامية متعددة. وبحسب ما ورد رفض بنك كريدي سويس العرض ، بحجة أنه منخفض للغاية وسيؤذي المساهمين والموظفين ، حسبما قال أشخاص مطلعون على الأمر لبلومبرج.
بحلول بعد ظهر يوم الأحد ، كان UBS يجري محادثات لشراء البنك “بشكل كبير” بأكثر من مليار فرنك سويسري ، حسبما أفادت مصادر لـ فابر من سي إن بي سي. وقال إن سعر الصفقة ارتفع طوال مفاوضات اليوم.
فقد كريدي سويس حوالي 38٪ من ودائعه في الربع الأخير من عام 2022 وكشف في تقريره السنوي المتأخر مطلع الأسبوع الماضي أن التدفقات الخارجة لم تنعكس بعد. وأبلغت عن خسارة صافية للعام بأكمله بقيمة 7.3 مليار فرنك سويسري لعام 2022 وتتوقع المزيد من الخسائر “الكبيرة” في عام 2023.
كان البنك قد أعلن في السابق عن إصلاح استراتيجي ضخم في محاولة لمعالجة هذه المشكلات المزمنة ، مع تولي الرئيس التنفيذي الحالي والمخضرم في Credit Suisse Ulrich Koerner المسؤولية في يوليو.
